Гринспен: В американском финансовом кризисе вините Европу

Опубликовано: 30 Июл 2010 Автор: Иван Ростов

08.04.2010
Высокий спрос со стороны Европы на экзотические финансовые деривативы, такие как ценные бумаги с обеспечением в виде субстандартных ипотечных кредитов, способствовал беспрецедентному росту «мыльного пузыря» на рынке недвижимости США, заявил бывший председатель ФРС США Алан Гринспен. В своем выступлении на заседании комиссии Конгресса США по расследованию причин финансового кризиса известный экономист с уверенностью заявил, что если бы не огромный спрос на сложные деривативы, «сомнительная» роль рейтинговых агентств и инвестиционных банков, сотни мошеннических кредитных компаний и правительственные меры по стимулированию спроса на недвижимость, финансового кризиса можно было бы избежать. По мнению Гринспен, именно ценные бумаги, обеспеченные субстандартными ипотечными кредитами, стали причиной болезненного финансового кризиса в США. Благодаря высокой оценке инвестиционной привлекательности субстандарной ипотеки бумаги пользовались высоким спросом среди инвесторов в США и Европе. Масла в огонь подливали и власти США, которые стимулировали рост рынка жилья в стране, однако не сумели обеспечить эффективную систему контроля за ипотечными компаниями и предотвратить множество случаев крупных мошенничеств с кредитами на жилье. Досталось американским регуляторам от бывшего главы центробанка и за то, что они позволяли банкам «продавать» ценные бумаги, обеспеченные долговыми обязательствами (collateralised debt obligations, или CDO) своим внебалансовым структурам. «Дело даже не в том, что им приходилось продавать эти бумаги своим внебалансовым структурам, а в том, что впоследствии им пришлось их выкупать обратно. Это абсурдно с точки зрения отчетности», — цитируют Гринспена СМИ. Как отмечает газета The Times, председатель комиссии Фил Ангелидес, бывший министр финансов Калифорнии, обвинил Гринспена в попытке уйти от ответственности за то, что будучи главой ФРС США он не смог реально оценить ситуацию в финансовом секторе страны, предотвратить создание «мыльного пузыря» на рынке недвижимости и вовремя прекратить практику высокорискованных инвестиций среди крупнейших банков типа Citigroup. Таким образом, Ангелидес выразил мнение многих конгрессменов и лидеров бизнес-сообщества, которые винят Гринспена в преступной безответственности и близорукости в отношении системных угроз. В свою защиту бывший глава ФРС США заявил, что его ведомство не было способно повлиять на долгосрочные процентные ставки, от которых зависела стоимость ипотечных кредитов, и вообще предвидеть «неожиданные» угрозы. На вопрос Ангелидеса о том, почему ФРС США игнорировала неоднократные предупреждения о росте мошеннических схем на рынке жилья со стороны потребительских ассоциаций и ФБР, Гринспен ответил, что «большинство нелегальных схем совершались в теневой банковской сфере, не подпадающей под регулирование американского центробанка».

Комментарии закрыты.